2023年，在水泥價(jià)格持續(xù)探底和原燃材料成本高位運(yùn)行的雙向擠壓下，水泥企業(yè)效益大幅下滑，同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇，整體陷入近十年來最低谷。

山水水泥預(yù)計(jì)，2024年將依舊是極為困難的一年，水泥市場(chǎng)需求不足和產(chǎn)能總量處于高位，供需關(guān)系邊際明顯改善的可能性不大，階段性的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)不可避免。

2024年水泥行業(yè)走勢(shì)如何？將面臨哪些挑戰(zhàn)與變數(shù)？理性看待當(dāng)前形勢(shì)，做好準(zhǔn)備，將助力我們從逆境中找到更多的可能性。

供給：新增產(chǎn)能不斷投放 錯(cuò)峰生產(chǎn)影響漸弱 市場(chǎng)爭(zhēng)奪戰(zhàn)愈演愈烈

計(jì)劃將有28條線投產(chǎn)

據(jù)中國水泥網(wǎng)水泥大數(shù)據(jù)研究院追蹤，2024年，計(jì)劃有28條、產(chǎn)能超4000萬噸熟料線投產(chǎn)（再加上一些本該2023年投產(chǎn)的線，實(shí)際計(jì)劃投產(chǎn)更多）。西南地區(qū)的重慶、云南，中南地區(qū)的湖南、廣東，以及華東地區(qū)的福建等地均有2-4條線投產(chǎn)。

不過鑒于2024年行業(yè)壓力依然較大，預(yù)計(jì)新投產(chǎn)能釋放進(jìn)度仍將不及預(yù)期，盡管如此，需求下行期供需矛盾凸顯，產(chǎn)能過剩問題仍然較為嚴(yán)重。

錯(cuò)峰生產(chǎn)影響漸弱

2024年，全國各地錯(cuò)峰停窯天數(shù)繼續(xù)增加。以河北為例，河北要求：2023年11月1日至2024年10月31日，冀東北區(qū)域行業(yè)自律自救錯(cuò)峰生產(chǎn)200天；冀中南區(qū)域行業(yè)自律自救錯(cuò)峰生產(chǎn)190天。

相比之下，河北2022-2023年錯(cuò)峰生產(chǎn)時(shí)間僅僅150天，其中采暖季120天，非采暖季30天。

錯(cuò)峰生產(chǎn)天數(shù)增加的同時(shí)，效果卻在下降。2023年，即便全國各省份不同程度加大錯(cuò)峰生產(chǎn)力度，部分省份甚至幾乎是每月一停，但水泥價(jià)格依舊低位運(yùn)行，全行業(yè)利潤(rùn)300多億。

從中國水泥網(wǎng)近期調(diào)研結(jié)果來看，不少業(yè)內(nèi)企業(yè)對(duì)2024年錯(cuò)峰生產(chǎn)效果依舊持悲觀態(tài)度，錯(cuò)峰生產(chǎn)效果減弱也將直接導(dǎo)致2024年行業(yè)態(tài)勢(shì)難以提振。

市場(chǎng)爭(zhēng)奪戰(zhàn)愈演愈烈

開年以來，不少水泥企業(yè)明確提出將以搶占市場(chǎng)份額、穩(wěn)定市場(chǎng)地位為主要目標(biāo)，通過優(yōu)化資源配置、提升產(chǎn)品質(zhì)量、拓寬銷售渠道等方式，在競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境中穩(wěn)固自身的行業(yè)地位。

華潤(rùn)建材科技提出，2024年將以“搶份額、守底線、優(yōu)結(jié)構(gòu)、提地位”市場(chǎng)策略為核心，提升行業(yè)地位。

新天山水泥提出，針對(duì)2024年要加強(qiáng)市場(chǎng)建設(shè)，深化與大型建筑企業(yè)戰(zhàn)略合作，加強(qiáng)渠道管理，加快推進(jìn)電商業(yè)務(wù)，加強(qiáng)水泥、商混骨料專業(yè)協(xié)作，穩(wěn)定市場(chǎng)份額。

海螺水泥提出，市場(chǎng)份額是企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的基礎(chǔ)。接下來，海螺將堅(jiān)持“份額是基礎(chǔ)，盈利是目的”的思路，維持合理的市場(chǎng)份額，努力提升經(jīng)營效益。

冀東水泥提出，面對(duì)水泥需求下滑的風(fēng)險(xiǎn)，在穩(wěn)定市場(chǎng)渠道和優(yōu)質(zhì)客戶群體的基礎(chǔ)上，堅(jiān)持合規(guī)經(jīng)營，爭(zhēng)取市場(chǎng)份額穩(wěn)中有升。

需求：基建拉動(dòng)有限 房地產(chǎn)市場(chǎng)仍處于調(diào)整轉(zhuǎn)型中

基建拉動(dòng)有限

去年中央財(cái)政決定增發(fā)1萬億元國債，給低迷的水泥市場(chǎng)情緒注入一劑強(qiáng)心劑。今年一季度，全國各地基建項(xiàng)目抓緊時(shí)間開工建設(shè)。北京、上海、廣東、江蘇、浙江、重慶等多地對(duì)外公布了2024年重點(diǎn)基建項(xiàng)目清單，涉及傳統(tǒng)基建和新基建多個(gè)領(lǐng)域，一定程度上拉動(dòng)水泥需求回暖。

然而，2024年基建投資也將面臨一些堵點(diǎn)，特別是業(yè)內(nèi)傳言有12個(gè)重債省市被要求嚴(yán)格控制債務(wù)增量和新增投資。這12個(gè)省份推遲或暫停部分基建，可能會(huì)對(duì)水泥需求帶來巨大打擊。

特別是對(duì)于廣西、貴州等水泥產(chǎn)能大省而言，2024年形勢(shì)將嚴(yán)峻非常。

房地產(chǎn)市場(chǎng)仍處于調(diào)整轉(zhuǎn)型中

2023年以來，各地區(qū)各部門因城施策，優(yōu)化房地產(chǎn)調(diào)控，推動(dòng)降低房貸成本，積極推進(jìn)保交樓工作，這些政策的實(shí)施，對(duì)促進(jìn)房地產(chǎn)市場(chǎng)的平穩(wěn)健康發(fā)展發(fā)揮了積極作用。

今年前兩個(gè)月，全國房地產(chǎn)開發(fā)投資11842億元，同比下降9.0%；房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)房屋施工面積666902萬平方米，同比下降11.0%；房屋新開工面積9429萬平方米，下降29.7%；新建商品房銷售面積11369萬平方米，同比下降20.5%。

總得來看，房地產(chǎn)市場(chǎng)目前仍然還是處于調(diào)整轉(zhuǎn)型中，難以對(duì)水泥需求形成有力支撐。

2024年，蛋糕越來越少，享用蛋糕的人越來越多，需求下行背景下行業(yè)過剩矛盾將更趨尖銳。目前水泥價(jià)格已經(jīng)到了相對(duì)低位，不少企業(yè)虧損運(yùn)營，利潤(rùn)難言樂觀。展望今年，在產(chǎn)能嚴(yán)重過剩掣肘下水泥價(jià)格上漲空間可能有限，疊加2023年水泥均價(jià)相對(duì)偏高，預(yù)計(jì)2024年全年水泥價(jià)格均價(jià)重心仍將下移。

湖北宜昌一水泥企業(yè)負(fù)責(zé)人在近期一次調(diào)研中向中國水泥網(wǎng)反饋：“再不降價(jià)，窯都開不起來，庫滿的?！笔袌?chǎng)疲軟，競(jìng)爭(zhēng)激烈，開年即決戰(zhàn)，價(jià)格似乎已到“降無可降”卻“不得不降”的地步。

“環(huán)境變化時(shí)能夠生存下來的物種，不是那些最強(qiáng)大的，也不是那些最聰明的，而是那些能夠?qū)Νh(huán)境變化作出快速反應(yīng)的”。面對(duì)激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)及能對(duì)外部環(huán)境作出快速反應(yīng)的企業(yè)，才能贏得未來。

無論是大企業(yè)，還是中小企業(yè)都應(yīng)認(rèn)真思考，企業(yè)該如何在這個(gè)“行業(yè)寒冬”中獲得生存發(fā)展空間，謀得一條屬于自己的出路。

水泥行業(yè)產(chǎn)能過剩嚴(yán)重，錯(cuò)峰生產(chǎn)對(duì)供給端的影響明顯下降，多年形成的“競(jìng)合關(guān)系”破裂，行業(yè)運(yùn)行壓力倍增。3月28-29日，中國水泥網(wǎng)將在杭州舉辦“第十三屆中國水泥產(chǎn)業(yè)峰會(huì)暨TOP100頒獎(jiǎng)典禮”，會(huì)議期間，將對(duì)水泥和供應(yīng)商百強(qiáng)企業(yè)進(jìn)行頒獎(jiǎng)，同時(shí)邀請(qǐng)專家學(xué)者，中鐵等施工建設(shè)單位共同探討未來水泥行業(yè)發(fā)展新態(tài)勢(shì)，凝聚合力，共創(chuàng)未來！